Whale Rock Capital Management
Whale Rock Capital Management, dirigido por el fundador Alex Sacerdote, gestiona aproximadamente $7.74 mil millones en activos. Sacerdote, quien anteriormente perfeccionó sus habilidades de inversión en Fidelity Investments, es conocido por su profundo enfoque en tecnología y sectores de crecimiento. La filosofía de inversión de la firma enfatiza la identificación de oportunidades de crecimiento a largo plazo a través de un análisis fundamental riguroso.
Las cifras de AUM mostradas se calculan sumando el valor de mercado declarado de todas las posiciones en los archivos SEC 13F-HR — no representan el patrimonio real gestionado por el fondo.
- Excluye efectivo, bonos, capital privado, posiciones cortas y acciones extranjeras no requeridas para declaración.
- Para opciones PUT y CALL, el Valor declarado es el valor nocional de las acciones subyacentes — no la prima pagada. Esto sobreestima significativamente el capital real en riesgo.
- El AUM real del fondo suele ser mayor e incluye estrategias, instrumentos y posiciones que nunca aparecen en un 13F.
- Los archivos 13F cubren gestores institucionales con ≥$100M en valores 13F. Las posiciones reflejan tenencias al final del trimestre, divulgadas hasta 45 días después del período.
Datos obtenidos de SEC EDGAR. Este rastreador es solo para fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
Tenencias de Cartera
Top 30 posiciones
| Ticker | Emisor | Nocional | Cartera % | Al Declarar | Ahora (Cierre) | Desde Declaración | Asignación |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| GOOGL | $768.3M | 9.92% | $287.39 | $369.09 | +28.4% | 9.9% | |
| SNDK | $508.0M | 6.56% | $635.34 | $1578.75 | +148.5% | 6.6% | |
| CLS | $427.6M | 5.52% | $281.68 | $343.42 | +21.9% | 5.5% | |
| AMZN | $378.9M | 4.89% | $208.27 | $245.94 | +18.1% | 4.9% | |
| TTMI | $342.4M | 4.42% | $97.42 | $145.02 | +48.9% | 4.4% | |
| AEIS | $329.9M | 4.26% | $322.61 | $288.02 | -10.7% | 4.3% | |
| FN | $318.8M | 4.12% | $521.52 | $465.18 | -10.8% | 4.1% | |
| GLW | $312.4M | 4.03% | $135.76 | $184.84 | +36.1% | 4.0% | |
| MKSI | $300.3M | 3.88% | $229.81 | $346.96 | +51.0% | 3.9% | |
| META | $293.3M | 3.79% | $571.60 | $618.85 | +8.3% | 3.8% | |
| FROG | $282.5M | 3.65% | $46.93 | $97.81 | +108.4% | 3.6% | |
| TSM | $276.9M | 3.58% | $337.16 | $431.50 | +28.0% | 3.6% | |
| APP | $276.8M | 3.58% | $398.00 | $534.24 | +34.2% | 3.6% | |
| CVNA | $275.9M | 3.56% | $62.88 | $69.24 | +10.1% | 3.6% | |
| MTSI | $260.9M | 3.37% | $222.07 | $304.27 | +37.0% | 3.4% | |
| COHR | $232.3M | 3.00% | $238.21 | $309.91 | +30.1% | 3.0% | |
| AVGO | $228.2M | 2.95% | $309.02 | $369.48 | +19.6% | 3.0% | |
| BE | $224.1M | 2.89% | $135.49 | $267.27 | +97.3% | 2.9% | |
| LRCX | $204.7M | 2.64% | $213.51 | $323.43 | +51.5% | 2.6% | |
| RBLX | $199.8M | 2.58% | $56.56 | $56.72 | +0.3% | 2.6% | |
| SITM | $199.2M | 2.57% | $345.35 | $584.06 | +69.1% | 2.6% | |
| TSEM | $187.2M | 2.42% | $175.48 | $211.38 | +20.5% | 2.4% | |
| NVDA | $181.6M | 2.35% | $174.40 | $196.82 | +12.9% | 2.4% | |
| KVYO | $132.8M | 1.72% | $19.46 | $17.53 | -9.9% | 1.7% | |
| VIAV | $115.6M | 1.49% | $33.28 | $40.26 | +21.0% | 1.5% | |
| WDC | $111.4M | 1.44% | $270.42 | $529.39 | +95.8% | 1.4% | |
| CIEN | $89.8M | 1.16% | $388.23 | $417.52 | +7.5% | 1.2% | |
| ARM | $68.4M | 0.88% | $151.28 | $299.01 | +97.7% | 0.9% | |
| MDB | $55.0M | 0.71% | $244.77 | $366.76 | +49.8% | 0.7% | |
| DUOL | $46.5M | 0.60% | $98.57 | $132.28 | +34.2% | 0.6% |
Actividad Trimestre a Trimestre
Q1 2026 vs. Q4 2025
Nuevas Posiciones (8)
| Ticker | Emisor | Nocional | Desde Declaración |
|---|---|---|---|
| AEIS | $329.9M | -10.7% | |
| MKSI | $300.3M | +51.0% | |
| LRCX | $204.7M | +51.5% | |
| TSEM | $187.2M | +20.5% | |
| VIAV | $115.6M | +21.0% | |
| WDC | $111.4M | +95.8% | |
| ARM | $68.4M | +97.7% | |
| AAPL | $24.5M |
Posiciones Cerradas (8)
| Ticker | Emisor | Nocional |
|---|---|---|
| SMTC | $287.5M | |
| MELI | $197.8M | |
| NU | $180.1M | |
| HUBS | $59.9M | |
| HPE | $45.8M | |
| OKTA | $37.6M | |
| WLTH | $21.7M | |
| CHYM | $0.3M |
Aumentadas (7)
| Ticker | Emisor | Nocional | Var. Acciones | Desde Declaración |
|---|---|---|---|---|
| KVYO | $33.5M | +123.2% | -9.9% | |
| MTSI | $126.8M | +50.0% | +37.0% | |
| TSM | $96.7M | +38.2% | +28.0% | |
| GOOGL | $110.7M | +27.2% | +28.4% | |
| BE | $107.7M | +23.5% | +97.3% | |
| FROG | $-48.4M | +13.6% | +108.4% | |
| META | $-16.8M | +9.1% | +8.3% |
Reducidas (8)
| Ticker | Emisor | Nocional | Var. Acciones | Desde Declaración |
|---|---|---|---|---|
| CIEN | $-119.2M | -74.1% | +7.5% | |
| MDB | $-196.8M | -62.6% | +49.8% | |
| PI | $-112.8M | -54.3% | ||
| DUOL | $-107.3M | -46.2% | +34.2% | |
| AVGO | $-128.9M | -28.6% | +19.6% | |
| SNDK | $269.8M | -20.3% | +148.5% | |
| CLS | $-128.8M | -19.3% | +21.9% | |
| CVNA | $-176.0M | -18.0% | +10.1% |
Actividad Trimestral
Durante el trimestre, Whale Rock Capital Management inició posiciones significativas en AEIS, MKSI y LRCX, con inversiones que totalizaron $330 millones, $300 millones y $205 millones respectivamente. El fondo también salió de varias posiciones grandes, incluyendo SMTC y MELI, que estaban valoradas en $288 millones y $198 millones en el momento de la venta. Además, hubo una disminución notable en las tenencias en CIEN y MDB, reduciendo sus posiciones en $74 millones y $63 millones, respectivamente.
Comentario IA
<p>La cartera de Whale Rock Capital Management muestra una fuerte concentración en el sector tecnológico, con sus principales tenencias incluyendo nombres prominentes como Alphabet Inc. (GOOGL), SanDisk Corp. (SNDK) y Amazon.com Inc. (AMZN). Estas posiciones principales, especialmente Alphabet con un peso del 9.9% en la cartera, indican una postura alcista sobre los gigantes tecnológicos, conocidos por su potencial de crecimiento e influencia en el mercado. La adición de nuevas posiciones en Advanced Energy Industries (AEIS) y MKS Inc. (MKSI) enfatiza aún más el enfoque del fondo en los sectores de tecnología y tecnología industrial, alineándose con una estrategia que busca capitalizar los sectores que impulsan la innovación y los avances tecnológicos.</p> <p>Los recientes ajustes de cartera por parte de Whale Rock Capital Management señalan un cambio estratégico y un refinamiento de su tesis de inversión. El cierre de posiciones en Semtech Corp. (SMTC), MercadoLibre Inc. (MELI) y Nu Holdings Ltd. (NU), junto con reducciones significativas en Ciena Corp. (CIEN) y MongoDB Inc. (MDB), sugiere un alejamiento de ciertas jugadas tecnológicas y de mercados emergentes, posiblemente debido a riesgos percibidos o bajo rendimiento. Por el contrario, los aumentos sustanciales en posiciones como Kenvue Inc. (KVYO) y Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM) destacan una confianza reforzada en subsectores tecnológicos específicos y geografías. Este reequilibrio indica un enfoque matizado en la inversión tecnológica, centrado en compañías con sólidas perspectivas de crecimiento o fortalezas fundamentales en el panorama económico actual.</p>